Internat într-un spital de psihiatrie, Dublin O'Malley, un fost artist de circ, reușește să evadeze din stabiliment după ce a ucis unul dintre gardieni. A preluat imediat conducerea circului lui Clyde Beatty, unde a lucrat anterior. O'Malley plănuiește să se răzbune pe manager și pe Valerie St Dennis, o trapezistă de care este îndrăgostit, dar care l-a alungat. Îl șantajează pe clovnul Twitchy, forțându-l să comită acte de sabotaj. Beatty îl cheamă apoi pe romancierul Mickey Spillane să investigheze această serie de accidente...

George Bailey și-a petrecut întreaga viață dând de la el oamenilor din Bedford Falls. El a dorit mereu să călătorească, dar niciodată nu a avut ocazia pentru a-l putea împiedica pe bogătașul domn Potter să preia întregul oraș. Tot ceea ce îl împiedică să facă acest lucru este compania modestă de construire și împrumut a lui George, fondată de tatăl său generos. Dar, în ajunul Crăciunului, unchiul lui George, Billy, pierde suma de 8.000 de dolari, în timp ce intenționează să o depună la bancă. Potter găsește banii rătăciți, îl ascunde de Billy, iar necazurile lui George încep.